12월 회의에서 연준은 기준 연방기금 금리를 1/4포인트 인하했는데, 이는 2025년에 세 번째 인하이자 2023~2024년 최고치에서 한 단계 더 인하한 것입니다.
USA Today는 이번 조치로 목표 범위가 약 3.5%~3.75%로 낮아졌으며, 지난 2년 동안 대출자에게 영향을 미쳤던 급격한 조정이 더욱 반전되었다고 보도했습니다.
이는 일반적으로 “요금 완화” 기사를 생성하는 헤드라인 유형입니다. 그러나 연방기금 금리는 은행 간 익일 금리입니다. 귀하의 30년 모기지는 매우 다른 세상에 살고 있습니다.
Bankrate에 따르면 연준의 인하가 널리 예상되었는데, 이는 시장이 발표 전에 이미 많은 움직임에 가격을 책정했음을 의미합니다. 삭감이 “인하”되면 지갑에 중요한 것은 투자자들이 인플레이션, 성장 및 향후 삭감에 대한 연준의 태도에 어떻게 반응하는가입니다.
모기지 금리는 떨어지기는커녕 오르고 있다.
그 반응은 주택 구입자들의 반대 방향으로 진행되었습니다.
12월의 은행 금리 분석에 따르면 평균 30년 고정 모기지 금리는 최근 연준의 금리 인하 시점에 최근 최저치인 약 6.25%에서 약 6.34%로 상승했습니다. 즉, 공시 단기 금리가 하락하는 와중에도 장기 모기지 대출 비용이 상승한 것입니다.
TradingEconomics는 MBA의 데이터를 인용하여 30년 고정 적합 대출의 평균 계약 금리가 12월 12일로 끝나는 주에 6.38%로 상승했다고 보고했습니다. 이는 불과 일주일 전의 6.33%보다 높은 수치입니다. CNBC는 또한 연준이 금리를 인하한 후 모기지 금리가 “상승”하여 대출이 빠르게 저렴해질 것이라는 기대를 약화시켰다고 지적했습니다.
당신에게는 그 작은 비율의 변화가 달러로 큰 의미가 있습니다.
$400,000 대출의 경우 0.25포인트(6.25%에서 6.50%) 증가하면 구입하려는 주택에 아무런 변화 없이 지불금에 매달 약 $70~80, 즉 연간 약 $1,000가 추가됩니다.
연준의 금리 인하가 역효과를 낳을 수 있는 이유
이는 기술적인 문제가 아닙니다. 이것이 시장 배관이 작동하는 방식입니다.
Kiplinger와 Investopedia는 모기지 금리가 연준의 익일 금리보다는 10년 만기 국채 수익률 및 광범위한 채권 시장 기대치와 훨씬 더 밀접하게 연관되어 있음을 강조합니다.
투자자가 장기 국채에 대해 더 높은 수익률을 요구하면 모기지 투자자도 똑같이 하고, 대출 기관은 더 높은 모기지 금리를 통해 그 비용을 투자자에게 전가합니다.
연방기금 금리가 하락했음에도 불구하고 최근 장기 모기지 대출 비용은 상승했습니다.
셔터스톡
Bankrate는 지속적인 인플레이션과 과도한 공공 차입에 대한 새로운 우려를 반영하여 10년 만기 국채 수익률이 전주 약 4.06%에서 연준 회의 무렵 약 4.17%로 상승했다고 지적했습니다.
더 많은 부동산:
50년 모기지는 누구에게도 의미가 없습니다. Redfin, 모기지 금리에 대한 강력한 메시지 전송 Zillow, 주택 및 모기지 금리에 위험 신호 제기 Shark Tank의 Kevin O’Leary, 50년 모기지 계획 착수
Investopedia는 이것이 연준의 인하 후에 모기지 금리가 상승하고 연준의 인상 후에 하락하는 이유라고 설명합니다. 시장은 인플레이션, 성장, 연준의 자체 정책 등 미래 경로를 지속적으로 평가합니다.
투자자들이 금리 인하로 인해 연준이 인플레이션에 대해 “뒤쳐져 있다”고 생각하거나 향후 적자가 계속 높게 유지될 것이라고 생각한다면 실제로 장기 수익률을 높여 주택 구입자들에게 타격을 줄 수 있습니다.
높은 모기지 금리로 인해 현금 흐름이 고갈되는 세 가지 이유
연방준비제도이사회(FRB)가 삭감한 후 모기지 금리가 상승하면 예산에 대한 피해는 세 곳에서 나타납니다.
월별 지불액 감당할 수 있는 주택 가격총평생 이자
월별 조각을 먼저 가져 가십시오.
6.25%의 경우 $400,000의 30년 고정 모기지는 월 약 $2,400의 원금과 이자를 지불하게 됩니다. 6.75%에서 해당 지불액은 월 약 $125~$150로 증가합니다.
대출을 받은 첫 5년 동안 채권 시장이 연준이 예상한 대로 반응하지 않았기 때문에 추가로 7,000~9,000달러를 잃을 수 있습니다.
높은 지불금은 또한 구매력을 감소시킵니다.
모기지를 한 달에 약 $2,400로 유지하고 싶다고 스스로에게 말했다면, 6.25%에서 6.75%로 변경하면 세금과 보험에 따라 예산 내에서 $20,000에서 $30,000 더 저렴하게 주택을 찾을 수 있습니다.
재고가 부족하고 가격이 경직된 시장에서는 이것이 침실 3개 콘도와 스타터의 차이일 수 있습니다.
평생 관심은 롱테일입니다. 30년 대출의 경우 추가 반점은 모기지 기간 동안 최대 수만 달러의 이자를 쉽게 추가할 수 있습니다.
갑자기 느껴지지는 않지만, 마침내 마감될 때 타이밍과 구조를 중요하게 만드는 것은 장기적인 부 창출에 대한 조용한 브레이크입니다.
주택 구입자와 주택 소유자를 위한 교훈
구매자로서 당신이 얻을 수 있는 주요 교훈은 간단합니다. 다음 연준 회의를 전후로 구매를 계획하지 말라는 것입니다.
실제로 모기지를 유발하는 것은 인플레이션과 장기 채권 수익률에 대한 기대입니다. 이는 연준의 성명뿐만 아니라 일자리 데이터, 지정학적 뉴스 또는 재정 헤드라인에 따라 변경될 수 있습니다.
가장 좋은 방법은 여러 대출 기관의 일일 이자율 변동을 관찰하고 연준의 날을 보장된 거래가 아닌 변동성 이벤트로 처리하는 것입니다.
실제로 다음과 같은 여러 가지 방법으로 자신을 보호할 수 있습니다.
사전 승인을 받고 “요율 준비”를 완료하면 짧은 가동 중지 시간 동안 신속하게 작업을 완료할 수 있습니다. 최소 3명의 대출 기관이나 브로커를 찾으세요. 대출 기관 간의 스프레드는 쉽게 1/4% 포인트 이상이 될 수 있으며 이는 연준의 조치만큼 중요합니다. 지불을 안전하게 처리하고 나중에 요금이 안정되거나 인하될 때까지 기다릴 수 있다면 더 짧은 기간(20년, 15년) 또는 임시 구매를 고려하십시오.
현재 주택 소유자들에게 연준의 비생산적인 삭감은 공황의 신호라기보다는 인내심의 시험입니다.
많은 전문가들은 여전히 2026년까지 주택담보대출 금리가 급격한 하락이 아닌 완만하게 하락할 것으로 예상하고 있습니다. 이는 신용 점수를 높이고, 카드 잔액을 줄이고, 저축액을 늘려 금리가 크게 떨어지면 옆에서 지켜보기보다는 첫날부터 재융자를 준비할 수 있도록 옹호합니다.
최근 구매로 인해 높은 속도로 정체된 경우 지금 제어할 수 있는 사항에 집중하세요.
전반적인 현금 흐름을 개선하려면 기타 고금리 부채를 적극적으로 갚으세요. 예산이 허용하는 경우 가끔 추가 원금을 지불하면 다음 요율에 관계없이 시간이 지남에 따라 이자가 줄어듭니다. 재융자가 적합한 시기를 정확하게 파악하려면 마감 비용과 손익분기점 계산을 계속 관찰하세요. 모기지 금리를 실제로 변화시키는 지표
앞으로 모기지 전망의 주요 변수는 남은 삭감 횟수가 아니라 인플레이션, 일자리 증가, 채권 투자자 신뢰입니다.
인플레이션 데이터가 예상치 못한 하락세를 보이고 성장이 약간 냉각된다면, 10년 만기 재무부는 연준이 잠시 멈추더라도 모기지 금리를 끌어내려 하락할 수 있습니다. 그러나 인플레이션이 끈적해지거나 시장이 적자를 걱정한다면 연준이 금리를 삭감하고 모기지 가격이 계속 상승하는 상황을 더 많이 볼 수 있습니다.
현재로서는 연준의 축소 조치가 잠재적인 주택 구입자들에게 분명히 역효과를 낳고 있습니다. 모기지 금리는 낮아지는 것이 아니라 높아지고 있으며, 시장이 부양책을 사용할 수 있는 순간 주택 융자에 대한 수요가 감소하고 있습니다.
주택 구매자와 주택 소유자는 주택 소유나 재융자를 포기해서는 안 됩니다. 하지만 현명하고 인내심 있는 위치 결정이 장기적인 재정적 자유에 실제로 영향을 미치는 것임을 기억하십시오.
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